看完本篇可以學到:
選擇權籌碼分析
本文為文字說明,也可以看60秒影音版
今日重點
- 上週四說自營商跟買CALL大戶一起往上;上週五說自營和大戶週二應該還是偏多做;今天籌碼看起來我覺得現在就差不多到頂了。
- 自營商CALL未平倉金額從 (賣)7300萬一舉變成 1100萬,差額高達8400萬。外資CALL無明顯變化,我覺得有可能是大戶買的CALL平倉了且跑去買PUT,自營商期貨多單再減853口。說白了就是期貨多單平倉,獲利拿去賠給平倉的價平大戶。
- 外資買了一些價外PUT,散戶也買了一些PUT。我只覺得差不多到頂,沒說一定會跌,且自營商現貨還是買超12億,不要看籌碼去追多空喔。
交易選擇權一定要充分了解履約價價平、價內、價外,內含價值與外在價值對於權利金變化影響,看詳細文字說明請點連結
了解選擇權籌碼從這2篇說明出發:
– 入門選擇權教學》買權賣權是什麼?選擇權基本運作與策略運用
– 解讀選擇權籌碼|分辨選擇權大戶和散戶
選擇權籌碼流動與選擇權未平倉量、未平倉金額:
- 外資 (賣)410口Call;散戶 (賣)2153口Call;自營商 淨買2563口Call。
- 外資今日 (賣)410口Call,未平倉 (賣)3448口。未平倉金額為 (賣)9.6千萬,未平倉金額變化 (賣)1.7千萬。
- 散戶今日 (賣)2153口Call,未平倉 (賣)4698口。未平倉金額為 7.3千萬,未平倉金額變化 (賣)3.4千萬。
- 外資今日 (賣)1351口Put,未平倉 (賣)7386口。未平倉金額為 (賣)1.2千萬,未平倉金額變化+1.4千萬。
- 散戶今日 買3218口Put,未平倉 15349口。未平倉金額為 1.9千萬,未平倉金額變化 (賣)1千萬。
籌碼連續性變化
學習更多:
選擇權高勝率建倉,Delta清楚寫出賣方勝率(建倉賣出時點位最重要,一定要把握小價差、多點位、高次數原則,了解價差、權利金和勝率搭配組合請點此連結)
選擇權建倉|有支撐壓力時賣出第一組中立部位 Iron Condor(Iron Condor 建倉方式總結有3種,看看3種建倉方式分別的使用時機請點此連結)
了解逆價差原因|逆(正)價差過大,用2個策略低風險獲利!(逆價差過大,買期貨+買PUT使用Covered Call策略,了解應對上漲、下跌的方式和平倉時機點此連結)
選擇權履約價:價內價外、內含價值、外在價值(外在價值包含時間和波動率,時間逐漸流失所以時間價值一定持續降低,交易選擇權一定要很清楚權利金組成方式。了解權利金組成請點此連結)
選擇權交易,新手起手式:賣出第一組中立部位(不管新手老手,一定不能裸賣選擇權合約!了解新手第一週進場必須使用價差單的原因請點此連結)