看完本篇可以學到:
選擇權籌碼分析
本文為文字說明,也可以看60秒影音版。
今日概要
不好意思電腦出問題現才上傳影片。加權指數收17516,上漲197點。波動率指數上升0.09,現為19.09,日內震幅160點。今日所有人都買超。
今日籌碼重點
- 上漲散戶CALL未平倉金額上升到2.3億,但未平倉淨口數卻降低了4500口,可能有人賣了大量價外CALL吧。PUT未平倉金額從(賣)2800萬變成2700萬,明確是有人買PUT了。
- 外資在未平倉金額和口數都上升,上漲逆勢繼續賣CALL,PUT無明顯變化。感覺最近外資比較偏向買現貨配合用賣CALL避險做covered call。
- 自營商選擇權部位買CALL賣PUT,配合期貨空單大增為持中立。但期貨空單一口氣增1200口,讓未平倉口數下降到6800口,怎麼看都不像準備攻頂上18000的配置。
學會應付逆價差過大的做法;正價差出現應對方式,建倉策略與平倉時機。
了解逆價差原因|逆(正)價差大2個方式應對:學會避開它,或用低風險方式把它賺起來。
選擇權籌碼流動與選擇權未平倉量、未平倉金額:
- 外資 (賣)2338口Call;散戶 (賣)4503口Call;自營商 淨買6841口Call。
- 外資今日 (賣)2338口Call,未平倉 (賣)13327口。未平倉金額為 (賣)4.89億,未平倉金額變化 (賣)1.22億。
- 散戶今日 (賣)4503口Call,未平倉 48口。未平倉金額為 2.33億,未平倉金額變化+4.1千萬。
- 外資今日 買209口Put,未平倉 20486口。未平倉金額為 0.3千萬,未平倉金額變化 (賣)1.6千萬。
- 散戶今日 買6723口Put,未平倉 (賣)23345口。未平倉金額為 2.8千萬,未平倉金額變化+5.7千萬。
籌碼連續性變化
學習更多:
選擇權履約價:價內價外、內含價值、外在價值(外在價值包含時間和波動率,時間逐漸流失所以時間價值一定持續降低,交易選擇權一定要很清楚權利金組成方式。了解權利金組成請點此連結)
《選擇權策略教學》連續22週獲利的大區間策略(從建倉邏輯、建倉過程、建倉方式、平倉方式、各階段的注意事項一一講解,看大區間進場策略說明請點此連結)
明顯趨勢賣出第1組中立部位 Iron Condor(Iron Condor 建倉方式總結有3種,了解3種建倉方式分別的使用時機請點此連結)
週四、週五適合建立新部位,週一就不適合這樣做了(瞭解『新部位』與『獲利平倉後補上部位』目的與差別,請點此連結)
選擇權交易,新手起手式:賣出第一組中立部位(不管新手老手,一定不能裸賣選擇權合約!了解新手第一週進場必須使用價差單的原因請點此連結)