5月所得稅
投資公司要報營業稅嗎？股利收入要開發票嗎？一次搞懂投資公司稅務申報
摘要：投資公司通常不因買賣股票而繳營業稅；現金股利屬投資收益一般不開發票，但仍需依公司型態正確申報營所稅。
多數「只做股票、ETF 投資」的投資公司，通常不用報營業稅（加值型營業稅，俗稱營業稅）也不用開發票給股利收入，因為股利不是營業稅課稅範圍的銷售額。 在台灣，營業稅原則上是對「銷售貨物或勞務」課徵（常見稅率 5%），重點在你有沒有對外提供商品/服務並收取對價。公司領到的「現金股利」（股東分配盈餘）性質上是投資收益，不是你賣出商品或提供勞務的價金，因此不會因為「收到股利」就產生營業稅與開立統一發票義務。
實務上，國稅局更在意的是：投資公司是否有「兼營」其他營業項目。只要公司有顧問費、管理費、手續費、租金等對價收入，就可能成為營業稅課稅銷售額，需辦稅籍、申報營業稅。至於投資所得在所得稅端（營所稅）怎麼列報，則會依「專營投資」或「兼營投資」區分處理，並涉及費用分攤與免稅調整，這在勤億磐石會計記帳士事務所整理的投資公司申報說明中有清楚的分類邏輯（來源：chinyi0007.com.tw）。
具體做法
先判斷公司是否有「對外銷售貨物或勞務」的收入，沒有就通常不需要以股利去申報營業稅或開發票。
把公司當年度（例如 2026 年度）所有入帳收入分兩群：
- 投資性收入：現金股利、利息、處分證券損益等
- 非投資性收入：顧問費、管理費、租金、服務費、佣金等
用下面表格快速對照（比較基準：是否屬「銷售額」）：
| 收入類型 | 是否屬營業稅銷售額 | 要開發票？ | 申報重點 |
|---|---|---|---|
| 現金股利（國內公司配發） | 否 | 否 | 所得稅端依規定列報投資收益；涉及費用分攤與免稅調整（參考來源同上） |
| 股票股利（配股） | 否 | 否 | 多數情境屬未實現，會計與稅務以規定處理，通常不作為營業稅銷售額 |
| 買賣股票價差 | 否 | 否 | 不是營業稅銷售額；所得稅端可能有停徵/調整申報架構（來源同上） |
| 顧問費/管理服務費 | 是（通常 5%） | 是 | 要辦稅籍、按期申報營業稅 |
| 出租辦公室收租 | 多數情境是 | 多數情境是 | 依租賃與開立憑證規定處理 |
實際範例：A 公司 2026 年只有領到國內上市公司現金股利 300 萬元，另有活存利息 5 萬元，沒有對外開立任何顧問或服務收入。這種結構通常不會因 300 萬股利而產生營業稅申報或開發票義務；但仍要在營所稅申報把投資收益依規定列入，並留意費用分攤與免稅調整（來源同上）。
注意事項與常見錯誤
投資公司最常踩雷的不是「股利要不要開發票」，而是把「有收錢」誤認為都不用營業稅，或把投資收入與服務收入混在一起。
- 常見錯誤 1：把「管理費、諮詢費」當投資收入處理。
只要有對價提供勞務，通常就是營業稅銷售額（比較基準：是否提供勞務），可能需開發票並按期申報。
- 常見錯誤 2：以為只要是「投資公司」就一定免營業稅。
投資公司若兼營其他業務，仍可能落入營業稅課稅範圍；國稅局實務常用「當年度投資收入 vs 非投資收入」去看專營/兼營分類與申報方式（來源：chinyi0007.com.tw）。
- 常見錯誤 3：股利免營業稅，就忽略所得稅端的列報與分攤。
就算不用開發票，營所稅仍要列收入、做免稅/應稅調整與費用分攤，尤其在費用、利息支出較高的年度更容易被查核。
常見問題（FAQ）
股利收入要開發票嗎？
不用，因為股利是投資收益，不是銷售貨物或勞務的對價。 實務上股利是公司以股東身分取得的分配，不會形成營業稅銷售額，因此不會因「收到股利」而開立統一發票。若公司同時有顧問費等服務收入，該部分才需要開發票並申報營業稅（比較基準：是否提供勞務）。
只有買賣股票的投資公司，需要辦營業稅稅籍嗎？
多數情況不需要，但只要公司開始對外收取服務費、管理費、佣金或租金，就可能需要辦稅籍並按期申報。 判斷點不在公司名稱，而在收入性質：是否屬「銷售貨物或勞務」。投資所得的所得稅申報仍要依專營/兼營邏輯列報與分攤（來源：chinyi0007.com.tw）。
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